24 июня Португальская футбольная федерация сообщила о том, что запускает фанатские токены сборной страны на децентрализованной платформе Socios.com. Начиная с 2019 года аналогичные токены запустили крупнейшие футбольные клубы Европы, включая «Барселону», «Ювентус» и «Пари Сен-Жермен» среди многих других. Объем рынка коллекционных NFT с изображениями спортсменов или знаковых моментов матчей уже насчитывает сотни миллионов долларов. Фанатские токены также планируют запустить команды «Формулы-1» Aston Martin и Alfa Romeo и американская лига смешанных единоборств UFC. Разобрались, как устроен рынок фанатских токенов и каковы перспективы его развития. 

Как устроены фанатские токены? 

Фанатские токены — это криптоактивы, которые ориентированы на спортивных болельщиков и поклонников знаменитостей. 

Есть два основных вида фанатских токенов. 

Первый тип — это цифровые активы, которые позволяют их владельцам участвовать в жизни любимых спортивных клубов. Например, голосовать за цвет новой формы. Они также предоставляют ранний доступ к продажам билетов на спортивные мероприятия. Такие токены превращают болельщиков из пассивных наблюдателей в организованное сообщество, способное влиять на жизнь любимых клубов. 

Второй тип — это коллекционные NFT (невзаимозаменяемые токены) с изображением какого-либо игрока или же видео важного момента игры (например, гола). Это цифровой аналог коллекционной карточки. Подробнее о том, как работают NFT, мы рассказали ранее. 

Лидер первого сектора — стартап Chiliz и его децентрализованная платформа Socios․com. На сегодня компания является фактическим монополистом в этом направлении. Лидеры второго сектора — стартап Sorara и проект NBA Top Shot от Dapper Labs.

Рассмотрим подробнее, как устроены эти компании. 

Chiliz и платформа Socios․com

Стартап Chiliz работает с 2018 года. Цель компании — построить целую инфраструктуру токенов футбольных клубов. В ходе закрытого ICO (первичного предложения монет) Chiliz собрал $66 млн, а среди инвесторов в стартап были такие крупные игроки криптосферы, как FBG Capital, Binance и OKEx. 

У Chiliz несколько продуктов, объединенных в одну экосистему. 

Socios․com — децентрализованная платформа, на которой клубы могут выпускать свои токены, а пользователи — покупать их и голосовать. Технически — это сайдчейн, то есть дополнительная сеть, построенная поверх блокчейна Ethereum. Однако в отличие от сети Ethereum, Socios․com работает на базе алгоритма консенсуса Proof-of-Authority (PoA)

С момента запуска в 2018 году к платформе Socios․com присоединилось 27 крупнейших европейских футбольных клубов, в их числе «Атлетико Мадрид», «Барселона», «Вест Хэм Юнайтед», «Галатасарай», «Пари Сен-Жермен» и «Ювентус» среди прочих. Также на Socios.com есть токены команд Dota 2, бойцовских лиг UFC и PFL, команд Формулы-1 Aston Martin и Alfa Romeo, а также токены баскетбольных и крикетных команд. По последним данным, компания скоро планирует объявить еще о десятке новых партнерств.

Футбольные клубы, которые сотрудничают с Chiliz и Socios.com. Источник

Помимо фанатских токенов, Socios․com также предоставляет доступ к внутреннему токену CHZ. Он существует в двух форматах: ERC-20 на блокчейне Ethereum и BEP-2 на Binance Chain. Все фанатские токены приобретаются только за CHZ. 

При этом клубы могут выпускать и продавать собственные фан-токены с помощью Socios․com. Такие токены распределяются с помощью некого аналога ICO — процедуры, которая получила название FTO (Fan token offering). В рамках FTO первоначальная цена фан-токенов клуба равна цене CHZ. А далее она определяется за счет спроса на актив. 

Держатели фан-токенов могут торговать ими на Chiliz Exchange — централизованной бирже фанатских токенов, интегрированной с Socios.com, а также на других платформах-партнерах. У CHZ и фан-токенов нет майнинга, но команда Chiliz рассматривает возможность добавления стейкинга. 

При этом вся экосистема Chiliz активно расширяется. Так, в марте 2021 года стартап объявил о выходе на американский рынок. Для этого компания инвестирует $50 млн, чтобы открыть офис в Нью-Йорке и разработать фан-токены для команд пяти крупнейших спортивных лиг США: Национальной футбольной лиги (NFL), Национальной баскетбольной ассоциации (NBA), Главной лиги бейсбола (MLB), Профессиональной футбольной лиги (MLS) и Национальной хоккейной лиги (NHL). Также компания намерена выйти на музыкальный и другие развлекательные рынки. 

Футбольные клубы заинтересованы в сотрудничестве с Chiliz. Об этом говорят темпы заключения партнерств крупнейших команд с блокчейн-стартапом. Более того, Chiliz — весьма прибыльный проект: в прошлом году партнеры Socios.com заработали порядка $30 млн на продаже фанатских токенов, а в нынешнем проект уже принес $150 млн. 

Но эти цифры не удивляют, поскольку Chiliz и Socios.com позволяют клубам вовлекать болельщиков в свою жизнь, обеспечивая им дополнительные источники дохода. 

Фан-токены Chiliz позволяют болельщикам участвовать в жизни клуба

Фанатские токены, выпущенные на платформе Chiliz, позволяют их держателям быть ближе к любимой команде. Например, с их помощью они могут: 

  • выбрать лучшего игрока матча;
  • участвовать в розыгрыше фанатской атрибутики, билетов или коллекционных карточек;
  • стать участником программы лояльности;
  • посетить эксклюзивные мероприятия, например, тренировки, клубные встречи, или познакомиться с игроками лично;
  • выбрать цвет униформы или даже состав игроков для следующей игры.

Выполнение руководством клуба решений, принятых болельщиками, гарантируется договором между Chiliz и клубом. При этом все голосования проходят с помощью смарт-контрактов, что обеспечивает прозрачность всего процесса. 

Среди реальных примеров использования фан-токенов Socios.com стоит отметить следующие кейсы: 

  • Болельщики «Ювентуса» выбрали музыку, которая играет после гола на домашнем стадионе, и цвет автобуса команды.
  • Болельщики «Милана» проголосовали за официальный девиз, который появится в раздевалке клуба — «Succede a chi ci crede» («Это происходит с теми, кто верит»); 
  • Болельщики Лиги профессиональных бойцов (PFL) выбрали двух бойцов для одного из боев лиги.

По большей части эти решения находятся на периферии деятельности клуба. Но так может быть не всегда. В октябре кипрский клуб Apollon FC позволил держателям своих фан-токенов выбрать стартовый состав команды для товарищеского матча. 

Коллекционные NFT на Sorare и NBA Top Shot

Французский стартап Sorare с 2018 года развивает другое направление фанатских токенов — коллекционные NFT. 

По данным Nonfungible.com, Sorare занимает третье место по активности среди всех проектов на NFT-рынке, уступая только CryptoPunks и SuperRare. Сейчас у платформы свыше 120 000 активных ежемесячных пользователей. 

Пользователи Sorare играют в фэнтези-футбол на блокчейне Ethereum. Они покупают и обмениваются NFT с профилями реальных футболистов, формируя из них команду. В зависимости от результатов своих игроков на реальном поле пользователи получают зачетные баллы. Например, если у пользователя есть карточка Неймара и тот забил голевую передачу, то держатель NFT-карточки этого игрока получает балл. 

При этом чем результативнее и популярнее футболист, тем дороже токен с ним и тем ограниченнее его тираж. Цены на карточки разнятся от пары евро до нескольких тысяч. Пользователи могут как торговать токенами, так и участвовать с ними в турнирах разного уровня, зарабатывая баллы, редкие карточки и денежные призы. 

Пример карточек футболистов в Sorare. Источник

Для кого-то это может показаться глупой игрой, но на деле это намного ближе к сложной инвестиционной стратегии. Чтобы получить хорошую прибыль, надо отслеживать составы команд и результативность игроков. При этом новые карточки выпускаются раз в сезон, а после первой продажи цена на них определяется спросом. В итоге такие NFT-карточки могут вырасти в цене в несколько раз. 

Допустим, игрок купил вратаря за $200, а теперь он стоит $2 000. Игроку предстоит решить: продать свой токен или оставить себе и продолжать зарабатывать на результатах игр. Если держателю этого NFT повезет, он может купить карточку нового, но перспективного игрока (например, будущего Рональдо), а через несколько лет продать в десятки или сотни раз дороже. 

В Sorare есть пользователи, которые сделали игру своей основной работой: они постоянно оптимизируют составы коллекций. Это затягивает — более 70% пользователей продолжают играть в Sorare спустя 6 месяцев после регистрации. 

Так же как и Chiliz, Sorare активно развивает партнерские отношения с футбольными клубами и лигами. Сейчас на платформе доступны токены около 130 команд из разных лиг, в том числе такие топовые, как «Ливерпуль», «Милан», «Пари Сен-Жермен», «Реал Мадрид», «Ювентус» и другие. 

NBA Top Shot — еще один NFT-проект на спортивную тематику. Платформа работает с июля 2019 года, а в марте привлекла $305 млн. 

На платформе фанаты баскетбола могут торговать токенизированными моментами из баскетбольных матчей NBA в виде NFT. Стоимость одного такого токена варьируется от нескольких долларов до $250 000. В ближайшем будущем платформа планирует выпустить игру вроде Sorare, в которой пользователи смогут зарабатывать на результативности игроков и участии в турнирах.

NBA Top Shot — совместный проект канадской компании Dapper Labs, запустившей ранее CryptoKitties, NBA и Ассоциации игроков NBA. 

NFT с забитым мячом Кармело Энтони стоимостью $308. Источник 

Фанатские токены как инвестиции

Фан-токены — это не только развлечение для болельщиков. Они могут быть отличной инвестицией. Выше мы привели пример того, как можно заработать на росте популярности футболиста для владельцев именных NFT. Рассмотрим, как изменяется курс фан-токенов на Socios.com. 

В прошлом году фанатские токены росли вместе со всем рынком — некоторые из них выросли в цене в несколько десятков раз. Этой весной, вслед за общей коррекцией, цены на такие токены начали снижаться, и большинство из них просели в стоимости в несколько раз. Однако перед чемпионатом Европы по футболу 2020 цены вновь пошли вверх и прибавили десятки процентов. Но сейчас этот рост почти растерян. 

Токен CHZ был запущен в июле 2019 года, когда его стоимость составляла $0.016. Сейчас его цена поднялась до $0.24 — рост на 1 340%. А капитализация выросла до $1.36 млрд. На пике в апреле цена токена доходила $0.7739. 

График цены CHZ по данным Coinmarketcap.com. Источник 

Токен ARS итальянского клуба «Рома» был запущен в июле прошлого года. За это время он вырос с $4.22 до $5.03 — 18%. В декабре прошлого года цена ARS доходила даже до $24 — это уже рост в 5.6 раз за полгода.

График цены ARS по данным Coinmarketcap.com. Источник 

Токен «Ювентуса» JUV с апреля прошлого года вырос с $2.11 до $7.15 — на 230%. Цена на пике в середине мая составила $26.22 — рост на 1 100%.

График цены JUV по данным Coinmarketcap.com. Источник 

ATM, токен «Атлетико Мадрид», за год вырос с $4.86 до $8.38, достигнув в мае пика в $52.26. 

График цены АТМ по данным Coinmarketcap.com. Источник 

Торги ACM, токеном «Милана», запустили только в феврале с $6.56. Достигнув пика в $21.24 через 2 недели, токен начал дешеветь и сейчас стоит $6.04. 

График цены ACM по данным Coinmarketcap.com. Источник 

BAR, токен «Барселоны», за год вырос с $6.27 до $14.09 — на 125%. На пике в марте цена токена доходила до $53.64. 

График цены BAR по данным Coinmarketcap.com. Источник 

Как видим, вложения в фанатские токены могут быть очень выгодными, но и риски немалые. Помимо традиционной для криптоактивов волатильности, инвесторы должны учитывать относительно небольшую капитализацию проектов (что оставляет место манипуляциям), новизну рынка и чрезмерную зависимость цен от действий руководства клуба. 

Цены на 10 крупнейших токенов на Socios.com. Источник

Объем рынка и его перспективы 

Фанатские токены — это миллиардный рынок. У популярных клубов десятки миллионов болельщиков, а общая аудитория футбольных матчей превышает 3.5 млрд человек.

Весной рыночная капитализация фан-токенов Socios.com превышала $190 млн. В 2020 году сотрудничество с платформой принесло клубам $30 млн, а в этом году компания нацелена принести им как минимум $60 млн. При этом с начала нынешнего года Socios.com уже смогла заработать порядка $150 млн. Такие цифры могут показаться незначительными, но надо понимать, что этому рынку всего 2 года. Если фанатские токены станут популярнее, то прибыль игроков рынка вырастет в разы. 

При этом сейчас тот же стартап Chiliz и его платформа Socios.com сосредоточены преимущественно на европейском рынке и только начинают выход в США. В то же время интерес к фан-токенам проявляют и инвесторы из Азии.

Объем рынка коллекционных спортивных карт в формате NFT составляет около $10 млрд. По данным DappRadar, за два года NBA Top Shot продали активов на $618 млн, а Sorare — на $87 млн. Через несколько лет сектор вполне может претендовать на свой миллиард. Здесь вопрос в темпах роста. Ведь этой зимой и весной весь NFT-рынок пережил настоящий бум, но сейчас ажиотаж спал: объемы продаж, количество активных кошельков и транзакций неуклонно снижаются в течение последних нескольких месяцев.

Проекты вроде Socios.com, Sorare и NBA Top Shot знакомят с блокчейном далеких от крипторынка людей. И очень важно, что у продукции этих проектов есть практическое применение: токены используются болельщиками и принимаются настоящими клубами. 

При этом Socios.com, Sorare и NBA Top Shot не могли бы работать без поддержки со стороны спортивных клубов. Очевидно, что пока для клубов это только один из многих маркетинговых инструментов — современный, прибыльный, но и рискованный (неизвестно, что усмотрят в фан-токенах регуляторы). Кроме того, фанатские токены могут расколоть сообщества болельщиков на тех, у кого есть право голоса, и тех, у кого его нет. Но тот факт, что клубы все-таки выпускают свои токены, говорит об интересе с их стороны. 

Предпосылки для широкого распространения фан-токенов тоже есть: огромная аудитория и стремление болельщиков участвовать во внутриклубной жизни. Если блокчейн закрепится среди крупных команд, это приведет в сектор миллионы новых пользователей.